中國人民保險再保險公司發布新能源汽車電池保險創新白皮書

中國人民保險集團（PICC）的子公司中國人民保險再保險股份有限公司（PICC Re）發布了業界首份《新能源汽車（NEV）動力電池保險創新白皮書》。

這份具有里程碑意義的文件分為六章，以「行業全景 - 風險體系 - 解決方案 - 未來趨勢」為主題，概述了新能源汽車電池保險的演變框架，提供風險、解決方案和未來趨勢的洞察，以支持中國蓬勃發展的新能源汽車市場，該市場在2023年的保費飆升至980億元人民幣（138億美元）。

白皮書突顯了PICC Re在通過創新再保險解決方案應對新能源汽車電池保險獨特挑戰方面的領導地位。

新能源汽車動力電池保險

新能源汽車電池保險白皮書概覽與關鍵洞察

白皮書對新能源汽車動力電池生態系統進行了詳細分析，聚焦於風險管理和保險創新。其六個章節包括：

• 行業篇：提供了新能源汽車電池行業的全景視角，突顯其增長軌跡。中國作為全球新能源汽車生產和銷售領先者，2024年銷售770萬輛新能源汽車，同比增長35%，受比亞迪和特斯拉中國等公司的推動。該篇章指出了電池能量密度增加和磷酸鐵鋰（LFP）電池採用的趨勢。

• 風險篇：分析核心風險，特別是熱失控（導致火災或爆炸）和容量退化（縮短電池壽命）。這些風險源於製造缺陷、極端溫度或過度充電，2024年30%的新能源汽車理賠與電池問題相關，根據行業數據。

• 保險篇：將保險定位為涵蓋研發、生產、運輸和使用等關鍵階段的「伴隨保障」。強調針對電池特定風險的定制化覆蓋，與傳統汽車保險不同。

• 商業篇：解決行業痛點，如「三電」系統（電池、電機、電控）覆蓋差距、電池回收和海外服務問題。提出直接保險+再保險模式，以增強風險分擔和財務穩定性。

• 創新篇：介紹四種創新解決方案：

  1. 參數保險：基於預定義電池失效指標（如熱失控事件）觸發賠付。

  2. 電池生命週期覆蓋：為電池的生產、使用及儲能等二次應用提供保險。

  3. 跨境再保險：支持新能源汽車出口的全球風險轉移，至關重要，因為2024年中國40%的新能源汽車出口。

  4. 數據驅動承保：利用物聯網和大數據進行實時風險評估，減少理賠爭議。

• 未來篇：預測到2030年固態電池商業化將因更高能量密度和降低熱失控風險而重塑風險狀況。呼籲新能源汽車和保險行業協同合作，應對不斷演變的挑戰。

對新能源汽車保險市場的影響

白皮書為中國新能源汽車保險市場帶來變革，鑑於該行業的快速增長，這一點至關重要。2023年新能源汽車保費達980億元人民幣（138億美元），較2018年增長六倍，受2023年中國汽車保險保費份額從2018年的2%增至11.5%的推動。白皮書的解決方案應對了關鍵挑戰：

• 風險管理：通過解決熱失控和容量退化，保險公司可降低理賠率，因電池易受洪水等損害，新能源汽車理賠率為內燃機車輛的兩倍。

• 成本降低：參數保險和生命週期覆蓋可將保費降低10-15%，使新能源汽車保險更實惠，促進採用。

• 全球擴張：跨境再保險支持中國新能源汽車出口，2024年出口280萬輛，提升在歐洲和東南亞市場的競爭力。

• 行業協作：與新能源汽車製造商的合作（如比亞迪收購保險經紀業務）實現數據驅動產品，為保險公司提供競爭優勢。

白皮書的創新焦點與NFRA的監管指導一致，2024年NFRA擴大了新能源汽車保險的定價自主權，但小型保險公司因高理賠成本而難以盈利。PICC Re的領導地位可能為電池風險的災難管理設定行業標準。

新能源汽車電池保險的挑戰

新能源汽車保險市場因電動車的獨特風險而面臨重大挑戰。高理賠成本，新能源汽車平均理賠成本為傳統車輛的兩倍，因電池維修或更換成本高昂，每起事件通常超過10萬元人民幣（1.4萬美元），由熱失控或洪水損害引起。

數據限制阻礙了準確的風險定價，因CATL或比亞迪等製造商的電池性能數據通常為專有。監管差距也構成問題，2024年NFRA擴大的新能源汽車保險定價自主權缺乏標準化風險模型，導致保費不一致。

此外，隨著新能源汽車出口增長，跨境複雜性增加，保險公司需應對不同監管環境。保險公司的應對措施包括：採用物聯網和遙測技術（如平安對20%新能源汽車保單的實時電池監控）、與製造商合作獲取數據（PICC與比亞迪的合作）、開發參數產品以簡化理賠（PICC Re的解決方案將處理時間縮短30%），以及投資再保險以減輕高損失風險，2024年新能源汽車再保險保費達100億元人民幣。

中國保險市場現狀

中國保險市場為全球第二大，2024年總保費達5.1萬億元人民幣（7,170億美元），受壽險和健康險增長推動。新能源汽車保險是一個高增長領域，受政府支持和消費者需求推動。主要趨勢包括：

• 數位化：平安等保險公司利用人工智能和物聯網，2024年70%的銷售通過數位渠道，增強新能源汽車保單分發。

• 監管監督：C-ROSS第二階段制度和NFRA的2026年產品分類規則增加合規成本，有利於擁有強大系統的大型保險公司。

• 整合：保險公司數量從2023年的229家下降至2024年的218家，小型公司面臨資本和合規壓力。

• 新能源汽車焦點：PICC、平安和太平洋保險在2023年佔據新能源汽車保險市場70%的份額，PICC的新能源汽車保費增長60%。

中國主要保險公司比較

下表基於2024年數據比較領先中國保險公司在新能源汽車保險參與、財務表現和市場地位：

指標	PICC	平安保險	太平洋保險	中國人壽
總保費（2024年，億元人民幣）	6,800	9,000	4,200	6,500
淨利潤（2024年，億元人民幣）	240	1,410	280	1,100
新能源汽車保費（2023年，億元人民幣）	290（估計）	340（估計）	200（估計）	150（估計）
市場份額（新能源汽車，2023年）	29.6%	34.7%	20.4%	15.3%（估計）
數位銷售（%總計）	30%	70%	50%	45%
新能源汽車保險創新	白皮書、參數覆蓋	人工智能驅動承保	電池生命週期保單	新能源汽車焦點有限
合規框架	發展中	進階（人工智能驅動）	強大	進階
銷售隊伍規模	50萬代理人	90萬代理人	40萬代理人	120萬代理人

分析

• 新能源汽車市場領導地位：平安以34.7%的新能源汽車市場份額和先進人工智能承保領先，利用其智能培訓系統為代理人提供支持。PICC憑藉白皮書和參數解決方案緊隨其後，太平洋保險專注於生命週期覆蓋。中國人壽在新能源汽車特定創新方面落後，優先考慮傳統壽險。

• 財務表現：平安的1,410億元淨利潤和9,000億元保費反映其技術驅動效率。PICC的240億元利潤較低，因專注於財產和意外險，但2023年新能源汽車增長60%顯示潛力。

• 數位化：平安的70%數位銷售超越PICC（30%）和太平洋保險（50%），在新能源汽車保單分發方面具有優勢。中國人壽的45%數位銷售顯示採用速度較慢。

• 監管準備度：平安和中國人壽擁有穩健的合規框架，適應NFRA的2026年規則，PICC的發展中系統可能需要投資以滿足分級銷售標準。

展望與影響

PICC Re的白皮書為新能源汽車保險創新設定了基準，解決了電池覆蓋的關鍵差距，支持中國新能源汽車市場，預計到2026年銷售達1,000萬輛。擬議解決方案可減少20%的理賠爭議並降低保費，促進新能源汽車採用。

然而，挑戰包括高理賠成本（新能源汽車理賠為傳統車輛的兩倍）和強大數據基礎設施的需求，小型保險公司在這方面落後。NFRA的2026年法規將進一步推動保險公司採用數據驅動承保，有利於PICC和平安等領先者。

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